Insolvensi , keadaan kewangan di mana jumlah liabiliti individu atau perusahaan melebihi jumlah aset sehingga tuntutan pemiutang tidak dapat dibayar. Pada dasarnya terdapat dua pendekatan dalam menentukan insolvensi: insolvensi dalam pengertian ekuiti dan di bawah pendekatan neraca. Ketidakpatuhan dalam pengertian ekuiti menunjukkan ketidakmampuan penghutang untuk membayar hutangnya apabila ia jatuh tempo dalam urusan perniagaan biasa. Insolvensi di bawah pendekatan kunci kira-kira bermaksud jumlah liabiliti penghutang melebihi jumlah asetnya.
Baca Lebih Lanjut mengenai Topik ini kebankrapan ... kadang-kadang digunakan secara sembarangan untuk bermaksud kebangkrutan, istilah tersebut mempunyai kepentingan undang-undang yang berbeza. Insolvensi , seperti yang digunakan dalam ...Insolvensi dibezakan dari kebangkrutan kerana kebangkrutan itu menunjukkan status undang-undang tertentu yang akan ditentukan dan dinyatakan oleh keputusan kehakiman. Agar seseorang atau syarikat diisytiharkan muflis, keperluan tambahan tertentu, seperti melakukan kebankrapan, misalnya, diperlukan. Oleh itu, kebangkrutan, walaupun merupakan faktor penting, bukanlah satu-satunya bahan yang diperlukan untuk menentukan kemuflisan.
